Экономическая сущность лизинга

Для осуществления любого вида деятельности требуется специальное оборудование, которое зачастую имеет большую стоимость и у предприятия не всегда есть достаточное количество денежных средств на его приобретения.

Дорогие читатели! Статья рассказывает о типовых способах решения юридических вопросов, но каждый случай индивидуален. Если вы хотите узнать, как решить именно Вашу проблему - обращайтесь к консультанту:

+7 (499) 677-23-53 (Москва)

+7 (812) 507-63-03 (Санкт-Петербург)

8 (800) 775-65-04 (Регионы)

Это быстро и бесплатно!

В условиях экономического кризиса, когда оформление кредитов банка или поиск долгосрочных инвестиций требует значительных затрат времени, лизинг получает все большую популярность как финансовая услуга, направленная на расширение и развитие бизнеса.

Понятие

В общем виде лизинг – долгосрочная финансовая услуга, позволяющая использовать необходимое имущество длительное время за плату с правом его последующего выкупа по остаточной стоимости. То есть лизинговые отношения – совмещения условий долгосрочной аренды и покупки имущества.

Предмет сделки – имущество, включая недвижимость, транспорт, земельные участки, то есть все предметы, необходимые для осуществления предпринимательской деятельности.

Взаимоотношения между продавцом и конечным потребителем осуществляются через посредника – лизингодателя. По заявлению получателя услуги (лизингополучатель) лизингодатель приобретает необходимое оборудование у поставщика и передает его в пользование за вносимые лизинговые платежи.

После истечения срока действия соглашения оборудование можно либо обменять на новое, либо выкупить в собственность.

Виды

В зависимости по типу операций (срок действия соглашения, обязанности лизинговой компании) можно представить следующие разновидности:

  1. Финансовый – классическая форма лизинговых отношений, которая предполагает обязанность поставщика услуги приобрести по требованию потребителя необходимое оборудование и передать его в пользование на определенный срок за плату. По истечению срока действия соглашения имущество переходит в собственность лизингополучателя (смена собственника может происходить досрочно при внесении полной оплаты).
  2. Оперативный – компания, предоставляющая услуги по лизингу, самостоятельно выбирает и приобретает в собственность оборудование и передает его в пользование в течение всего срока его службы. По истечению действия соглашения собственность остается у лизингодателя. Примером оперативного вида является предоставление специализированной техники для проведения разовых строительных работ.
  3. Возвратный – собственник предмета сделки является лизингодателем и лизингополучателем одновременно – правила пользования имуществом меняются только документально. Поставщик продает свои активы лизинговой компании и оформляет их в аренду себе, чтобы извлечь дополнительные денежные средства для развития бизнеса.

Сущность лизинга

Данный вид услуг на рынке направлен, в первую очередь, на расширение и развитие предпринимательской деятельности.

Сущность лизинга заключается в быстром приобретении во временное пользование оборудования, которое необходимо в конкретный момент времени, без значительной потери времени на сбор документов и поиск дополнительных денежных средств.

Также это удобный инструмент для осуществления срочных работ – например, при строительстве. Кроме того, финансовые взаимоотношения такого вида – совмещение долгосрочных арендных отношений и покупки, дающее возможность приобрести в собственность нужные активы, но пользоваться ими сразу.

Правовое регулирование

Впервые в Российской Федерации регулирование лизинговых отношений появилось в 1994 году при издании Указа Президента РФ от 17 сентября 1994 года № 1929 «О развитии финансового лизинга в инвестиционной деятельности».

По мере развития данной сферы рынка вносились значительные изменения и в правовое регулирование.

В настоящее время согласно действующему законодательству регулирование всех взаимоотношений по финансовой аренде имущества происходит согласно Федеральному закону «О финансовой аренде (лизинге)» от 29.10.1998 № 164–ФЗ с внесенными Федеральными законами изменениями от 24.12.2002 № 176–ФЗ и от 23.12.2003 № 186-ФЗ.

Законодательно определены существенные условия договора, при отсутствии которых соглашение недействительно:

  1. предмет сделки;
  2. указание конкретного поставщика предмета сделки или условие о том, что выбор продавца осуществляется лизингополучателем;
  3. срок действия;
  4. цена (размер лизинговых отчислений).

Экономическая характеристика

Финансовая аренда – совокупность экономических и правовых отношений, возникающих по мере реализации условий соглашения, в том числе в связи с приобретением объекта сделки.

Это экономически выгодный финансовый инструмент для всех участников: поставщик имущества реализует свои активы и получает доход; получатель услуги берет в пользование необходимое ему оборудование, уменьшая налогооблагаемую базу, т.е. снижая налоговую нагрузку; посредническая организация получает свой доход от оказания услуги.

Кроме того, оформление активов в аренду экономически целесообразнее с точки зрения сравнения процентных ставок на банковские кредиты и наличием дополнительных условий (оборудование морально устаревает, нет необходимости искать продавца на него при включении в договор пункта о возможности обмена предмета).

Видео: Лизингодатель» и «Лизингополучатель

Роль в финансировании инвестиционных проектов

В финансировании инвестиционных проектов особым преимуществом лизинга по сравнению с альтернативными вариантами в том, что компаниям предоставляются непосредственно средства производства, которые дают возможность обновить производственный процесс и расширить деятельность фирмы на рынке.

Основными причинами развития предоставляемых услуг по финансовой аренде в России являются:

  1. гибкость условий;
  2. налоговые выгоды;
  3. менее серьезные требования к обеспечению, гарантиям, перечню прилагаемых документов;
  4. наличие специальных акций от поставщиков (например, скидки лизинговых компаний в определенных автосалонах);
  5. доступность оформления в сравнении с банковскими кредитами.

Финансовая аренда играет большую роль и для экономического развития в целом: это важнейший источник долгосрочного и среднесрочного финансирования организаций во многих странах независимо от величины оборотов компании и уровне ее развития.

Также финансовая аренда обеспечивает дополнительные поступления денежных активов в сферу производства, способствуя его развитию и увеличению мощностей.

Основные формы и функции

Основные формы финансовой аренды можно представить в виде следующей таблицы:

ПризнакФорма
Сфера охвата рынкаВнутренний;

международный

По участникам соглашения и методам организацииПрямой;

косвенный;

возвратный;

сублизинг;

«леведж-лизинг»;

По типу предмета договорадвижимого имущества (транспорта, оборудования);

недвижимых объектов

По форме лизинговых платежейДенежный;

компенсационный (товары и предоставление услуг);

комбинированный

По сроку действия договораДолгосрочный (от 3 лет);

Среднесрочный (1,5 – 3);

Краткосрочный (до 1,5 лет)

По возможности замены предмета сделкиСрочный;

возобновляемый;

генеральный

По полноте пакета предоставляемых услугнеполное обслуживание;

полный;

частичное обслуживание

Формы:

  1. Внутренний лизинг —  сделка заключается между резидентами одной страны.
  2. Международный лизинг — участники соглашения являются резидентами разных стран. В России, как правило, распространены соглашения, по которым нерезидентом является лизингодатель.
  3. Прямой — лизингодатель – первоначальный поставщик имущества.
  4. Косвенный лизинг – сделка между продавцом и покупателем происходит через посредничество лизинговой компании.
  5. Сублизинг – принцип субаренды: последующая передача предмета лизинга третьим лицам с письменного согласия первоначального лизингодателя.
  6. Левередж-лизинг (частично финансируемый лизингодателем) – представляет собой привлечение лизингодателем долгосрочного кредита на сумму до 70–80% от стоимости объекта лизинга с делегированием полномочий на кредиторов: расчеты по лизинговым платежам происходят между лизингополучателями и кредитными организациями
  7. Срочный лизинг – одноразовая аренда. Возобновляемый – предусмотрен обмен предмета соглашения, по истечению заранее оговоренного срока.

Основные функции:

  1. Финансовая – возможность сразу использовать необходимое для производства оборудование без оплаты полной стоимости;
  2. производственная – это эффективный способ привлечения новейшего дорогостоящего оборудования для увеличения производственных мощностей;
  3. сбытовая – позволяет поставщикам активов выходить на новые сегменты рынка и расширению круга покупателей независимо от наличия у них денежных средств;
  4. функция использования налоговых и амортизационных льгот – возможность использовать льготы государства при формировании налогооблагаемой базы.

Достоинства и недостатки

Преимущества лизингополучателя:

  1. возможность использовать новейшие изобретения;
  2. упрощенная процедура заключения договора: нет залога, небольшой перечень предоставляемых документов;
  3. снижение налогооблагаемой базы по налогу на прибыль перечисляемыми лизинговыми платежами;
  4. НДС – предоставление услуг лизинга облагается 18% ставкой;

Преимущества продавца:

  1. расширение рынка сбыта продукции;
  2. доход от реализации.

Преимущества лизинговых компаний:

  1. доход от своей деятельности;
  2. специальные условия от поставщиков;
  3. безопасность сделки.

Недостатки лизинга:

  1. при небольших процентных ставках большая стоимость конечного приобретения оборудования;
  2. возможность расторжения соглашения со стороны лизингодателя в одностороннем порядке (при нарушении условий договора, страховки или просрочки платежей);
  3. при трудном финансовом положении нет возможности реализовать активы для покрытия своих расходов, а невыплата лизинговых платежей влечет за собой потерю оборудования.

Перспективы развития

В эпоху текущего экономического кризиса  лизинговым компаниям был нанесен серьезный ущерб: уменьшение финансирование, снижение платежеспособности клиентов, падение спроса на услуги, ограничение взаимоотношений с иностранными компаниями в связи со скачками валют.

Несмотря на это, финансовая аренда – основной инструмент долгосрочных вложений в развитие и обновление основных активов предприятий. Особое значение лизинг играет в сфере развития инфраструктуры (транспорт, связь, сельское хозяйство).

Рынок финансовой аренды России с каждым годом все больше развивается: выходят новые участники рынка, снижаются проценты за предоставляемые услуги. При стабилизации экономической ситуации в стране и урегулировании правовых моментов, лизинг имеет высокий потенциал развития в РФ.

Финансовая аренда – успешно развивающийся инструмент обновления фондов компании. Лизинг предоставляет все условия для расширения производственной базы организаций, внедрения в производственный процесс новейших технологий, приобретения дорогостоящего оборудования.

Вся предпринимательская деятельность направлена на максимизацию доходов и получение абсолютно новых мощностей прямо влияет на этот процесс.

Внимание!

  • В связи с частыми изменениями в законодательстве информация порой устаревает быстрее, чем мы успеваем ее обновлять на сайте.
  • Все случаи очень индивидуальны и зависят от множества факторов. Базовая информация не гарантирует решение именно Ваших проблем.

Поэтому для вас круглосуточно работают БЕСПЛАТНЫЕ эксперты-консультанты!

  1. Задайте вопрос через форму (внизу), либо через онлайн-чат
  2. Позвоните на горячую линию:
  Категории:
Написать комментарий

Нет комментариев

Пока тут нет комментариев!

Вы можете первым оставить комментарий.

Добавить комментарий

Ваши данные будут в безопасности! Ваш электронный адрес не будет опубликован. Кроме того, другие данные не будут переданы третьим лицам.